[IB토마토 김소윤 기자] 디지털 헬스케어 기업
엔젠바이오(354200)가 최대주주에게 또 손을 벌렸다. 주주배정 증자가 청약 흥행에도 조달 목표에 크게 못 미친 데 이어 관리종목까지 지정되자, 최대주주가 시가보다 비싼 값에 신주를 떠안기로 했다. 본업과 거리가 먼 태양광 진출까지 예고하면서 이번 수혈이 반등의 발판이 될지 주목된다.
12일 금융감독원 전자공시시스템에 따르면 엔젠바이오는 지난 10일 이사회를 열고 최대주주인 에스에이치헬스케어투자1호조합을 대상으로 보통주 200만주를 새로 발행하는 20억원 규모의 제3자배정 유상증자를 결정했다. 신주 발행가액은 주당 1000원이다. 납입일은 오는 23일, 신주 상장일은 다음 달 8일이다.
조달한 자금은 전액 빚을 갚는 데 쓸 계획이다. 어떤 차입금을 상환할지는 추후 이사회에서 확정하기로 했다.
같은 날 이사회에서는 600만주를 발행하는 운영자금 목적의 또 다른 증자(60억원 규모)도 결정했다. 신주 발행가액은 주당 1000원이며, 납입일은 내년 4월 1일이다. 해당 신주 또한 최대주주가 사들인다.
이번 결정에서 눈에 띄는 점은 발행가격이다. 제3자배정 유상증자는 통상 최근 주가를 바탕으로 기준주가를 산정한 뒤 최대 10%까지 할인해 발행가를 정한다. 엔젠바이오의 기준주가는 746.14원으로 액면가인 1000원에 못 미쳐 할인율을 적용하지 않고 액면가를 발행가로 정했다. 현행 상법상 주식은 원칙적으로 액면가보다 싸게 발행할 수 없기 때문이다. 최대주주들은 기준주가보다 약 34% 비싸게 신주를 사들이게 됐다.
신주를 받는 조합에는 모두 9명이 돈을 댔다. 가장 많은 돈(77.93%)을 낸 곳은 비상장사 케이씨제이파트너스다. 회사 대표인 진기천 씨가 조합 운영을 맡고 있다. 조합은 지난 9월 기존 주주 대상 유상증자에도 참여해 주식 78만 5559주를 더 사들이기도 했다.
새 주식이 늘어나는 만큼 기존 주주의 지분율은 낮아질 수밖에 없다. 이번에 새로 찍는 200만주는 현재 전체 주식 수(1608만 6583주)의 12% 수준이다. 추가 증자까지 마치면 전체 주식 수는 2408만 6583주로 늘어난다.
통상적인 할인 발행에 비하면 기존 주주의 손해는 적을 것으로 보인다. 새로 발행된 주식은 1년간 팔 수 없어 당분간 시장에 물량이 쏟아질 우려도 크지 않다.
최대주주가 자금을 추가 투입하는 배경으로는 회사의 어려움이 꼽힌다. 엔젠바이오는 시가총액이 200억원에 못 미치면서 지난달 1일 관리종목으로 지정됐다. 지난 9월29일부터 현재까지 1000원을 밑도는 '동전주' 사유까지 더해졌다. 12일 종가 또한 830원으로 마감했다.
발단은 올해 추진한 대규모 증자였다. 회사는 지난 4월 224억원 규모의 주주배정 유상증자를 결정했다. 일반공모 청약률이 7000%를 넘길 만큼 투자자가 몰렸지만, 그 사이 주가가 크게 떨어지면서 발행가도 함께 낮아졌다. 결국 실제로 모은 돈은 77억원으로, 목표의 3분의 1 수준에 그쳤다.
자금 수혈과 함께 사업 다각화에도 나섰다. 증자를 결정한 날 태양광 사업 법인인 솔라에이엠홀딩스의 지분 100%를 20억원에 인수하기로 했다. 이 회사는 태양광 발전소의 설계·조달·시공(EPC)과 운영 사업을 영위한다. 엔젠바이오는 발전소를 직접 보유·운영하는 방안 역시 검토할 계획이다. 유전자 분석 기반 정밀진단을 본업으로 해온 회사가 의약품 유통에 이어 에너지 사업까지 발을 넓히는 셈이다.
다만 자금 사정은 넉넉하지 않다. 이달 들어오는 증자 대금은 모두 빚 상환에 묶여 있는데, 태양광 회사 인수에도 같은 규모의 돈이 따로 나간다. 운영자금은 내년 봄에야 손에 쥘 수 있다. 신사업이 실제 수익으로 이어질지, 최대주주가 약속한 돈을 제때 넣을지가 관리종목 탈출의 관건이 될 전망이다.
김소윤 기자 syoon133@etomato.com